Биткоин прибавил около 1,6% за сутки и держится вблизи 78 000 долларов, пока отток из американских спотовых биткоин-ETF заметно замедляется. Во вторник инвесторы забрали из фондов 116 млн долларов, тогда как в понедельник ушло 399 млн, а в пятницу 643 млн. Суммарно за три торговые сессии фонды потеряли 1,16 млрд долларов, и это отбросило итог года в минус примерно на 153 млн. Индекс страха и жадности вырос до 34 с 26, но остаётся в зоне страха, поэтому говорить о возвращении аппетита к риску рано.

Напомню, что отток начался сразу после кражи 6,3 млрд долларов у Binance, и из-за этого рынок связал его с тревогой за безопасность хранения активов. Однако многие эксперты объясняют это движение просто охлаждением настроений, ведь основную нагрузку на потоки создают розничные вкладчики, которым принадлежит большая часть активов фондов. Именно они сильнее реагируют на волатильность, и в результате отток в ETF почти синхронно повторял динамику настроений на крипторынке, которые просели вокруг взлома. Из этого следует, что проигрывают от таких всплесков краткосрочные участники и трейдеры, продающие на панике, а выигрывают долгосрочные институционалы, которые получают более дешёвый вход без собственных продаж.

Я считаю, что замедление оттока и подъём индекса страха говорят о выдохе распродажи, но не о развороте. Пока фонды не вернутся к устойчивым притокам, а похищенные монеты остаются вне рынка, я ожидаю, что биткоин будет торговаться ниже 80 000 долларов, а попытки роста станут упираться в район 79 700.

По биткоину. Рынок сейчас движется в узком диапазоне между 78 300 и 78 900, а план строится вокруг двух зеркальных направлений с полным набором сценариев на пробой и отбой от границ. На покупку я рассматриваю два варианта: если цена пробьёт 78 900 вверх и закрепится выше 50-дневной средней при значении Awesome выше нуля, целью становится 79 700, где стоит фиксировать прибыль и смотреть на шорт на откат. Если же снижение ниже 78 300 окажется ложным и цена вернётся обратно, покупка идёт от этого уровня с целью сначала на 78 900, а затем на 79 700.

Продажи выстраиваются так же симметрично. При пробое 78 300 вниз с подтверждением, когда средняя находится выше цены, а Awesome опустился ниже нуля, цель для шорта лежит на 77 400. А если пробой 78 900 вверх не получит подтверждения, откат от этого уровня открывает шорт с возвратом сначала к 78 300, а затем ниже, к 77 400.

По эфиру. Логика полностью повторяет биткоин на собственной шкале цен: диапазон обозначен уровнями 2 317 и 2 336, а дополнительными ориентирами служат 2 272 снизу и 2 373 сверху. Покупка рассматривается при пробое 2 336 вверх выше 50-дневной средней и Awesome выше нуля с целью на 2 373, где прибыль фиксируется, либо при ложном проколе вниз 2 317 с возвратом сначала к 2 336, а затем к 2 373.

Продажа открывается при подтверждённом пробое 2 317 вниз, когда средняя выше цены, а Awesome ниже нуля, с целью на 2 272, либо при неудачной попытке прорвать 2 336 вверх с возвратом сначала к 2 317, а затем к 2 272. Оба индикатора остаются фильтром для отсечения ложных движений, а не самостоятельным поводом входить заранее, и решение принимается только после реального подтверждения ценой обозначенных уровней.